Nesta jornada, a paciência é a nossa principal arma. Fevereiro é, por norma, um mês de "seca" tática no que toca à distribuição de dividendos na minha alocação atual, mas foi um mês de fortíssima mobilização de tropas (compras de ativos).
Aqui está o estado da nossa Fortaleza no fecho do mês de fevereiro de 2026.
🛡️ 1. O Tesouro Principal (Interactive Brokers)
No fecho do mês, o valor líquido total do nosso campo de batalha principal (IBKR) fixou-se com grande solidez. Graças a um reforço de capital vital enviado a partir dos nossos cofres centrais, pudemos aproveitar a volatilidade do mercado para ir às compras e expandir os nossos domínios.
Um Yield de 1,89€?
Não, não te enganaste a ler. Fevereiro é o mês em que os nossos castelos retêm o capital antes da grande avalanche de pagamentos que costuma ocorrer em março. Ainda assim, recolhemos os seguintes tributos sagrados:
-
Realty Income (O): O nosso senhorio imbatível, que nunca falha o pagamento mensal, entregou $1,61 líquidos (após a habitual retenção na fonte).
-
ASML Holding: O monopólio tecnológico da litografia pagou a sua quota, depositando $0,63 líquidos no nosso cofre.
⚔️ 2. Movimentos Táticos (O Campo de Batalha)
Com muito ouro fresco em caixa (1.300€) e o mercado a oferecer alguns descontos apetecíveis, ordenei uma forte ofensiva militar de compras para reforçar as trincheiras e equilibrar a nossa Guarda de Elite:
A Grande Ofensiva
Aproveitámos a queda severa no setor da saúde para recrutar pesadamente. Comprei 10 ações da Novo Nordisk (NVO) e reforcei a nossa posição em gaming de excelência com 4 ações da Evolution AB (EVO).
A Infantaria Pesada
Recrutei cirurgicamente algumas frações adicionais de excelência: Adobe (ADBE), o nosso monopólio digital Kaspi.kz (KSPI), a máquina de consumo Nike (NKE) e a "vaca leiteira" T. Rowe Price (TROW). Adicionei também 1 ação inteira da VICI Properties, o nosso dono de Las Vegas.
Retirada Estratégica
Para manter o equilíbrio das fileiras e não desvirtuar a alocação alvo, efetuei pequenas reduções táticas: vendi 25 unidades do ETF AYEW (World Inf Tech) e realizei lucro em 5 ações da Edenred (EDEN).
🏰 3. A Guarda Real (PPR Save & Grow)
A nossa derradeira linha de defesa e otimização fiscal contínua de pedra e cal. Como estipulado nas Leis da Fortaleza (reforço mensal garantido por débito direto), enviámos mais provisões para o nosso PPR gerido pela Casa de Investimentos.
Apesar de o mês de fevereiro ter trazido uma desvalorização de curto prazo de -5,73% ao fundo, o Cavaleiro não olha para o retrovisor de dias, mas sim para o horizonte de décadas. Esta reserva é para o longo prazo e continuará a beneficiar da brutal máquina de composição do S&P 500 e das grandes empresas globais (que compõem mais de 98% da alocação estrutural do fundo).
Fevereiro provou que o investimento nem sempre é espetacular — e isso é bom.
O verdadeiro trabalho do Cavaleiro do Yield faz-se no silêncio de depositar mais de 1.450 € (IBKR + PPR) num mês aparentemente "secante", comprando de forma robótica ativos de enorme qualidade a preços que o mercado, temporariamente, rejeita ou ignora.
A sementeira foi feita. Em março, esperamos uma colheita muito mais abundante.
"Seguimos firmes. Seguimos a forjar a Fortaleza."
As crónicas acima refletem a gestão pessoal da minha própria Fortaleza e o meu diário de investimentos. Não constituem aconselhamento financeiro, recomendação de investimento, ou oferta de compra ou venda de quaisquer ativos. O investimento em mercados financeiros envolve riscos. Protege sempre o teu próprio ouro e faz a tua própria investigação.
Sem comentários:
Enviar um comentário